Жизнь в условиях западных санкций против российской нефти.
Метод Паниковского
Уходящий 2023 год прошел под действием западных санкций против российских нефти и нефтепродуктов: было введено эмбарго на их поставки в ЕС, США и Великобританию, а для остальных стран разработана система «ценового потолка» на их покупку в размере не выше $60 за баррель нефти и $100 за баррель дизельного топлива. В ответ Россия неожиданно применила старый как мир метод Паниковского из «Золотого теленка», то есть «все продала, купила и снова продала, но уже дороже».
За полтора года Россия переориентировала 90% экспорта нефти в Китай и Индию, остальные объемы ушли в дружественные страны Африки, Латинской Америки и Юго-Восточной Азии. Одновременно она создала альтернативный теневой флот, что позволило сократить дисконт при продажах Urals. А главное частично наладила поставки в Европу по более дорогой цене через продажи на хабах в Индии, Малазии, Индонезии, Алжире и других странах.
И наконец в 2023 году начались первые серьезные расчеты за российскую нефть в юанях и других национальных валютах.
В результате, по данным министра энергетики РФ Николая Шульгинова, добыча нефти в России в столь тяжелых геополитических условиях сократиться всего лишь на 2,2%, до 523 млн тонн.
Конфликт в секторе Газа.
Мировой пожар на горе всем
В 2023 году движение ХАМАС и Израиль на горе всем, и не только буржуям, «раздули мировой пожар в крови» из давно тлеющего конфликта в секторе Газа. Для нефтегазового сектора он обернулся нарастанием нервозности на Ближнем Востоке, закрытием Суэцкого канала и ростом стоимости фрахта.
Через Красное море и Суэцкий канал, проходит около 5% мировых перевозок нефти, 10% – нефтепродуктов и 8% – сжиженного природного газа. С началом военного конфликта в секторе Газа хуситы пообещали, что будут нападать на все суда в Красном море, направляющиеся в Израиль, вне зависимости от того, кто ими владеет. С октября и по октябрь было зафиксировано более 100 атак хуситов с использованием дронов и баллистических ракет, которые применялись против торговых судов в Красном море.
Крупнейшие судоходные и нефтегазовые компании, включая Moller-Maersk, Mediterranean Shipping,CMA CGM, OOCL, ВР и тд., стали перенаправлять свои суда в обход, вокруг мыса Доброй Надежды. Это увеличило сроки доставки на 10-14 дней и стоимость фрахта на $1 млн с каждого танкера.
США уже объявили о начале многонациональной операции по обеспечению безопасности в Красном море «Страж процветания». Но результаты пока неочевидны.
При этом работающие в интересах России танкеры «теневого флота» продолжают движение в Красном море. Проиранские хуситы такие суда не атакуют.
Этот конфликт имеет долгоиграющие как политические, так и экономические последствия. Под угрозой не только короткий морской путь, но и сами поставки нефти из Ближнего Востока. Иран уже несколько раз предлагал мусульманским странам в знак солидарности с ХАМАС прекратить экспорт нефти в Израиль, а это уже может обернуться реальным мировым пожаром.
Сокращение поставок нефти ОПЕК+.
Братство кольца
Входящие в соглашение ОПЕК+ страны, в первую очередь Саудовская Аравия и Россия, в течение всего года продолжали сокращать добычу нефти и ее экспорт на мировые рынки. Общий объем сокращений уже превысил 2 млн б/с.
Причем королевство в течение всего года находилось под ощутимым давлением США, регулярно призывавших Саудовскую Аравию перестать «ронять» добычу.
Как результат, на рынке удалось добиться определенного баланса. Рост сланцевой добычи в США компенсировался сокращением производства странами ОПЕК, а цены на нефть держались на достаточно комфортных уровнях в $70-$80 за баррель.
Правда, полного единения душ в ОПЕК+ все же не случилось. В декабре Ангола заявила, что не собирается участвовать в общем сокращении, хлопнула дверью и вышла из ОПЕК+. Впрочем, на ее демарш мало кто обратил внимание с учетом тяжелой ситуации в нефтегазовом комплексе этой страны.
Настрой ОПЕК+ перед Новым годом вполне оптимистичный. По данным картеля, рост мирового спроса на нефть в 2024 году достигнет 2,25 млн б/с
Запрет на экспорт топлива.
Целеустремленный бензин
И снова в этом году стал популярен старый анекдот: «Нефть дешевеет, бензин дорожает. Нефть дорожает – бензин тоже дорожает. Нефть ничего не делает, а бензин дорожает. Бензин целеустремленный и плевал на условности. Будь как бензин!». Россия впервые с 2018 года столкнулась с топливным кризисом, сопровождавшимся резким ростом цен на топливо, и даже его дефицитом в отдельных регионах
Все началось летом текущего года, когда из-за ослабления курса рубля возить топливо на экспорт стало гораздо выгоднее, чем продавать на внутреннем рынке, где к тому же упал спрос. НПЗ начали сокращать производство топлива, а затем и вовсе останавливаться на плановые ремонты. В результате экспорт дизельного топлива и даже бензина, который обычно съедается внутренним рынком, вырос настолько, что топлива стало не хватать даже святая святых – аграриям.
Скачок цен был настолько ощутим, что правительство пошло невиданные до этого года меры – введение запрета на экспорт топлива. Признанный по традиции виноватым Минфин, свою вину признал и отказался от планов сокращения топливного демпфера. Нефтяные компании обязали поставлять на внутренний рынок не менее 50% от произведенного топлива. Против трейдеров ввели заградительные пошлины. В результате, ситуация на внутреннем рынке постепенно стабилизировалась, но осадочек в виде высоких цен на заправках все-таки остался.
Климатический саммит COP 28.
Скандал в благородном семействе
Прошедший в этом году форум ООН по климату COP28 в ОАЭ стал одним из самых скандальных и сложных климатических саммитов за всю их историю. Началось с того, что председателем главной площадки по борьбе с полезными ископаемыми стал глава нефтедобывающей компании ADNOC султан бен Ахмед аль-Джабер, что уже само по себе нонсенс. А закончилось задержкой в принятии итоговой резолюции более чем на сутки, чего раньше на климатических саммитах никогда не случалось.
Главный спор шел вокруг отказа от ископаемого топлива. Западные страны, во главе с ЕС и США, настаивали на введении обязательств по поэтапному отказу от ископаемого топлива, добывающие страны во главе с Саудовской Аравией, Кувейтом и ОАЭ, настаивали на более мягких формулировках. В итоге был принят компромиссный вариант коммюнике, согласно которому, странам рекомендовано “отказаться от использования ископаемого топлива в энергетических системах справедливым, упорядоченным и равноправным путем и активизировать усилия в это десятилетие, чтобы достичь чистого нулевого уровня выбросов к 2050 году”. Все страны обязуются развивать ВИЭ, а для наиболее бедных государств будет учрежден специальный фонд, который поможет им компенсировать экономический ущерб от изменения климата.
Теперь остается ждать развития политических событий в мире в следующем году, ведь как известно именно большая политика определяет уровень выбросов СО2 в атмосфере.
Российский СПГ освоил Европу.
Газ очень уж странный предмет, жидкий он есть, а трубного – нет
Несмотря на почти полный отказ ЕС от российского газа, это голубое топливо продолжило поступать в Европу, но в жидком виде. Россия уже обогнала Катар и стала вторым поставщиком СПГ в Европу. Свои статистические данные по экспорту СПГ Россия засекретила, но по данным S&P Global Commodity Insights, с начала года и по начало декабря страны ЕС импортировали около 13,5 млн т (18,6 млрд куб. м) российского СПГ. Kpler оценил экспорт российского СПГ в Европу только за 11 месяцев нынешнего года в 18,8 млн т. Крупнейшими покупателями российского СПГ стали Испания, Бельгия и Франция. Причина такой лояльности проста – российский СПГ поставляется по долгосрочным контарктам, которые предусматривают гораздо более выгодные условия, чем спотовый рынок.
Фактически, российский СПГ стал теснить в Европе американский сжиженный газ. Это что объясняет введение санкций США в ноябре текущего года против одного из крупных российских СПГ проектов «Арктик СПГ-2», который предполагает три очереди по 6,6 млн т в год, на первой из которых уже начато производство сжиженного газа. В результате, французская TotalEnergies, китайские CNPC и CNOOC, а также консорциум японских Mitsui и JOGMEC заявили о приостановке своего участия в проекте, что может обернуться в следующем году дефолтом по долгосрочным контрактам.
Вот только, в конечном итоге могут пострадать акционеры из недружественных стран – Японии и Франции, а китайские акционеры увеличить свои доли на льготных условиях.
Венесуэла объявила нефтяные провинции Гайаны своими.
А что так можно было?
Каждый президент Венесуэлы вот уже 200 лет мечтает вернуть соседнюю страну Гайану. В этом году президенту Николасу Мадуро это почти удалось. В начале декабря он объявил национальный референдум по присоединению главного нефтедобывающего региона этой страны Эссекибо к Венесуэле. «За» проголосовало 95% венесуэльцев. И это может стать бомбой замедленного действия для нефтяной промышленности обеих стран. Пока оба государства не начинают военные действия, а лишь проявляют навыки дипломатического общения. Но власти Каракаса явно дали понять, что де-юрэ считают этот регион частью Венесуэлы.
Президент Венесуэлы Николас Мадуро 9 декабря подписал шесть указов, связанных с вхождением в состав страны региона Эссекибо. Одним из указов стал документ о создании в Эссекибо подразделений государственной нефтегазовой компании PDVSA и горнодобывающей CVG. Президент поручил выдавать им операционные лицензии на разведку и разработку углеводородов.
Гайана – единственная англоязычная страна в Латинской Америке, и, по сути, анклав США на этом континенте. Сейчас все участники конфликта гадают, как на лепестках ромашки, начнут ли США полноценный конфликт с Венесуэлой. Соединенные Штаты, нуждающиеся в тяжелой нефти пояса Ориноко, ждут исхода президентских выборов в Венесуэле, на которых решиться, кто победит: действующий президент Мадуро или лидер движения «Венте Венесуэла» Мария Мачадо